XRP 3일물 변동성 최대 18포인트 움직여

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리플(XRP) 옵션시장에서 3일물 단기 내재변동성 곡선이 최대 18포인트 움직였다. 단기 옵션 가격에 반영된 변동 폭 기대가 크게 조정됐지만, 만기별 지표는 같은 방향을 가리키지 않았다.크립토브리핑은 바이낸스 XRP-USDT 옵션의... 리플 옵션시장에서 3일물 단기 내재변동성 곡선이 최대 18포인트 움직였다. 크립토브리핑은 바이낸스 XRP-USDT 옵션의 등가격(ATM) 내재변동성이 60.70%를 기록했다고 보도했다. ATM 내재변동성은 24시간 기준 12.07포인트, 4시간 기준 11.20포인트 변했다. 풋옵션과 콜옵션의 변동성 차이를 나타내는 25델타 풋콜 스큐는 24시간 동안 16.85포인트 상승했다. 크립토브리핑은 11일 기준 리플의 1개월 ATM 내재변동성이 53%, 30일 실현변동성이 88%였으며 두 지표 사이에 35포인트 차이가 났다고 전했다.

판다불은 11일 오전 11시54분 한국시간 기준 바이낸스 XRP-USDT 옵션의 11일 만기 ATM 내재변동성을 73.87%, 25델타 풋콜 스큐를 24.05%로 집계했다. 데리바시스는 13일 리플의 1주일 25델타 리스크리버설이 콜옵션 우위에서 균형적인 방향으로 이동했다고 밝혔다. 이에 따라 이번 단기 변동성 확대를 리플 시장 전체의 단일 방향성 베팅으로 해석하기는 어렵다. 옵션시장의 변동성 지표는 만기, 행사가, 거래량, 미결제약정에 따라 의미가 달라진다. 특히 단일 거래소의 XRP-USDT 옵션 수치만으로 전체 시장의 포지션을 판단하기에는 한계가 있다.